@InvestmentMind
🔴چالش بازدهی در صندوق‌های شاخصی: آیا ریسک پرتفوی پوشش داده شده است؟
⚫️یکی از نکات تأمل‌برانگیز در بررسی عملکرد صندوق‌های شاخصی، عدم توانایی بسیاری از آنها در هم‌ترازی با بازدهی خود شاخص است.
⚫️رسالت اصلی یک صندوق شاخصی، مدیریت ریسک «تک‌سهم بودن» و «توزیع سهم در پرتفو» است، یعنی باید بتواند بدون درگیر شدن با ریسک های ساختاری، بازدهی اش مطابق بازدهی شاخص باشد.
⚫️اما درعین حال در بررسی‌های اخیر شاهد هستیم که برخی صندوق‌ها مانند صندوق هم وزن کیان ،با انتخاب سهام مناسب، توانسته‌اند رشد شاخص هم وزن را پوشش دهند و بازدهی مطلوبی داشته باشند.
⚫️گفتنی است که این صندوق بخشی از پرتفوی خود را به سهام #شوینده اختصاص داده که شایعاتی از افزایش نرخ آنها در بازار شنیده میشود. در صنعت #دارو و #غذایی نیز سرمایه گذاری کرده که در شش ماهه دوم سال بنظر ریسک کمتری نسبت به باقی صنایع داشته باشند.
آرش مهراز ✅
@InvestmentMind
